En büyük düşüş capesize'de oldu

XXXIV. Hafta Kuru Yük Piyasa Raporu 17-21 Ağustos

GENEL BAKIŞ

BDI DEĞERLENDİRMESİ

"Geçen hafta her gün değer yitiren Baltık Dry Endeksi toplamda % 10?un biraz üzerinde düştü ve geçen Mayıs ayı ortalarındaki seviyelerine gerileyerek Cuma gününü 2468 puandan kapattı. En büyük düşüş bu sefer % 14,4 ile capesize endeksinde görüldü. Capesize ortalama günlük Time Charter kazançları 40 bin doların altına düştü. Panamax endeksindeki kayıp % 6 seviyelerinde kalırken haftanın tek pozitif hareketi % 1,40 ile supramax endeksinde oldu. Handysize endeksi ise küçük oranlarda düşmeye devam ediyor.

Ağustos ayına 3350 puan ile başlayan BDI ayın ilk üç haftasında % 26?nın üzerinde gerileyerek geçen Ekim ayından sonraki en keskin düşüşünü bu ay yaşıyor. Ancak endeks yine de Aralık ayında taban yaptığı değerinden neredeyse dört kat daha yüksek."

"BDI?yı en fazla etkileyen Çin demir-çelik sektöründe yaşanan gelişmelere baktığımızda; son 1,5 aydan beri ilk kez geçen hafta çelik fiyatlarının düştüğünü görüyoruz. Çelik fiyatları ile birlikte son dönemde çok fazla yükselen demir cevheri fiyatları da düşüşe geçti. Avustralya?dan Çin?e gelen demir cevherinin CFR fiyatı geçen hafta 105 dolar/ton oldu. Böylece geçen aylarda süregelen aşırı çelik üretiminin sonuçları görülmeye başladı diyebiliriz. Çin çelik fabrikalarının demir cevheri alımlarını durdurarak stoklarını kullanmaya başladığı anlaşılıyor. Yükselmiş durumdaki demir cevheri fiyatları Çin?deki iç  cevheri üretiminin de artmasına neden oldu.

Özetle yılın üçüncü çeyreği için olumlu bir beklentimiz yok. Dördüncü çeyrekte ise küresel ekonominin genel olarak toparlanma sürecine girmesi beklentisi ile Çin dışındaki bölgelerde, özellikle Avrupa?da olmak üzere ticari faaliyetlerde bir canlanma görülebileceği düşüncesindeyiz. "

PİYASA HABER&YORUMLARI

Dünya Çelik Birliği Temmuz ayı ham çelik üretim rakamlarını açıkladı

"Dünya Çelik Birliği 66 üye ülkenin raporlarına dayanarak Temmuz ayı ham çelik üretimini 103,9 milyon ton olarak açıkladı. Bu miktar geçen sene aynı döneme göre % 11,1 daha az olmasına rağmen bu yılın en yüksek rakamı ve Eylül ayından bu yana ilk kez dünya ham çelik üretimi 100 milyon tonun üzerine çıkmış oldu. Bu arada Çin de 50.7 milyon tonluk üretimle ilk defa aylık üretimde 50 milyon tonun üzerine çıktı, böylelikle  neredeyse dünya toplam üretiminin yarısı gerçekleştirmiş oldu. Nisan ayından bu yana dünyanın ve Çin?in çelik üretimi sürekli olarak artıyor.

Çin, Hindistan ve İran hariç diğer bütün önemli çelik üretici ülkelerin Temmuz ayı  üretim rakamları geçen seneye göre düştü. En fazla düşüş % 41,6 ile yine ABD?de oldu. Ancak Temmuz ayında önemli çelik üreticisi ülkeler olan Çin, Japonya, Almanya, ABD, Brezilya, Türkiye, Rusya ve Ukrayna bu yılın en yüksek üretim miktarlarını gerçekleştirdi. Bazı  ülkelerin Temmuz 2009 üretim miktarları ve geçen sene aynı döneme göre üretimdeki değişim oranları aşağıda gösterilmiştir."                                                               

Çin               50.7 mmt               %12.6                            

İran                       0.9 mmt                 %15.1                   

Hindistan                4.7 mmt                 % 4                      

Japonya                 7.7 mmt                 -%24.9                           

G.Kore                   4.0 mmt                 -%13.3                           

AB27                     11.2 mmt               -%36                    

Almanya                 2.7 mmt                 -%28.8                           

İngiltere                 0.8 mmt                 -%30.6                           

ABD                       5.0 mmt                 -%41.6                           

Brezilya                  2.5 mmt                 -%22.8                           

Rusya                    5.0 mmt                 -%18.4                           

Ukrayna                 2.7 mmt                 -%27.7                           

Türkiye                  2.3 mmt                 -%8.5                                                                           

2009?un ilk 7 ayı rakamlarına bakılacak olursa dünya ham çelik üretimi geçen yıl aynı döneme göre % 19,9 azalarak 653 milyon ton oldu.

Bu yıl Çin kömür ithalatı yüksek seviyelerdeki seyrine devam ediyor

Çin Temmuz ayında 13.88 Mt kömür ithal etti. Haziran ayında 16.07 Mt ithalat ile rekor kırılmıştı. 2009 yılında kömür ithalatını önemli miktarda artıran Çin?in 7 ayın sonunda ithalat miktarı 62,15 Mt?ye ulaştı ki bu rakam 40.4 Mt olan 2008 yılı toplam ithalatından oldukça yüksek.

Bu yılki ürün sezonunda Rusya?nın 15-19 milyon ton hububat ihraç etmesi bekleniyor

30 Haziran 2009 ? 1 Temmuz 2010 ürün sezonunda Rus hububat üretimin 85 milyon ton olarak, buna karşılık ihracatının ise 15-19 milyon ton arasında gerçekleşmesi bekleniyor. Hükümet desteği sağlandığı takdirde ihracatın maksimum 20 milyon tona ulaşabileceği   Rus Hububat Birliği tarafından açıklandı. Daralan Pazar ve dünya hububat fiyatlarının gerilemesi nedeniyle bu sezon ihracatının geçen yıldan daha az olması bekleniyor. Geçen sezon ülkenin hububat ihracatı 22.4 milyon ton olarak gerçekleşmişti. Daha önce Rusya Federasyonu Tarım Bakanı bu sezon yaklaşık 23 milyon ton hububat ihraç etmeyi planladıklarını açıklamıştı.

CAPESIZE

Geçtiğimiz hafta özellikle Cape piyasasının ne kadar inişli çıkışlı olabildiğini gösteren bir hafta oldu. İki hafta önce beklentiler pozitifken, geçtiğimiz hafta hem Atlantik hem de Pasifik bölgesinde Cape kazançları düştü. Böylelikle Cape armatörleri ortalama 7000 Usd düşüşle günlük 40.000Usd ya da altına razı olmak zorunda kaldılar.Hafta başında Atlantik piyasası hareketli gibi göründü ve birkaç Brezilya - Çin seferi bağlandı. Hafta başı yapılan bağlantılar 34$ ve Eylül başı fiyatları 34,5 $ civarındayken hafta ilerledikçe kazançlar 30 $ civarına geriledi.                                                                                     

PANAMAX

Cape piyasasındaki gerileme ve düşen kağıt piyasasının da etkisiyle, Panamax'lar için düşen bir hafta oldu. Atlantik oldukça sessizdi ve armatörler iş bulmakta zorlandılar. Özellikle Güney Amerika'ya balastlayan gemiler için iş bulma olasılığı az görünüyor. Pasifik piyasasında da durum farklı değildi çünkü Panamax filosunun yaklaşık üçte ikisi Pasifik'te balastlar pozisyondaydı. Geçtiğimiz hafta Çin hükümetinin ticareti desteklemek için bazı teşvikler verecek olması haberi piyasada gezindi. Böyle bir durumda Panamax kazançlarının artması kuvvetle muhtemel.

SUPRAMAX/HANDYMAX/SIZE

Geçtiğimiz hafta Pasifik bölgesinde Handymax kazançları yatay bir seyir izledi. Şu anda Handymax'larda bekle ve gör durumu hakim. Geçtiğimiz hafta birçok bağlantı yapıldı fakat hem Atlantik hem Pasifik'te bu bağlantılar navlun fiyatlarındaki anlaşmazlık nedeniyle bozuldu.

COASTER

Aylardır Coaster piyasasında gözle görülür bir gelişme olmadı. Son haftalarda piyasada görülen hububat yüklerine rağmen yaz rehaveti hala Coaster armatörlerini negatif yönde etkiliyor. Bu nedenle de piyasada armatörlerin içini rahatlatacak seviyede bir yük talebi mevcut değil. Genel olarak incelendiğinde, Akdeniz'den ve Karadeniz'den şu anda 3-7000 t arası yüklerin geçen seneki kazançların yarısı kadar olduğu görülüyor. Piyasada navlunlar düşerken yakıt fiyatlarında da herhangi bir düşüş olmadığı için düşen navlunların etkisi coaster piyasasında oldukça sert rüzgarlar estirmeye devam ediyor. Fakat tüm piyasa oyuncuları olumlu beklentilerini yitirmiş değil. Birçok armatör yaz sonundan itibaren piyasada bir yukarı çıkış beklentisine sahip. Şu anda Akdeniz çıkışlı 3000-8000 ton arası hububat yükleri Kuzey Afrika teslim 15 Euro/ton ve Roterdam-Antwerp teslim 3000-5000 ton arası yükler ise 11 Euro/ton navluna bağlanıyor. Fransa çıkışlı Batı Akdeniz hububat yükleri ise (3000-5000 ton) 12 Euro/ton ya da daha yukarı seviyede seyrediyor.

LOJİPORT